Press release

Rimini Street presenta resultados financieros y operativos anuales y del cuarto trimestre fiscal de 2022

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Rimini Street, Inc. (Nasdaq: RMNI), proveedor mundial de productos y servicios de software empresarial y proveedor líder de servicio técnico externo para productos de software Oracle y SAP, además de socio de Salesforce, dio a conocer hoy los resultados del cuarto trimestre y el ejercicio fiscal cerrado el 31 de diciembre de 2022.

«Consideramos que la creciente adopción del conjunto integral de soluciones de software empresarial de Rimini Street les da a las organizaciones la asistencia técnica, los productos y los servicios necesarios para satisfacer sus necesidades actuales y futuras en relación con sus sistemas de software empresarial y, además, genera todavía más valor con un retorno de la inversión y una capacidad de ingeniería líderes en el sector», aseguró Seth A. Ravin, cofundador, director ejecutivo y presidente del Directorio de Rimini Street. «Es evidente que esto se ha reflejado en los ingresos récord que hemos logrado el cuarto trimestre y durante todo el ejercicio, que superaron las previsiones, así como en las ventas multimillonarias conseguidas en diversos sectores, en las renovaciones sólidas y ampliaciones de las suscripciones y en el aumento de las ventas cruzadas de nuestra cartera ampliada de soluciones para los clientes establecidos. Nos estamos dedicando a llegar a un universo más amplio de clientes potenciales porque consideramos que pueden beneficiarse enormemente de nuestra cartera ampliada de soluciones unificadas».

«Estamos satisfechos de ver que nuestros resultados del cuarto trimestre han mejorado en cuanto a crecimiento secuencial trimestral de la facturación y margen bruto, así como por haber mantenido una sólida tasa de retención en los ingresos por suscripciones», declaró Michael L. Perica, director financiero de Rimini Street. «Además, durante todo el ejercicio 2022, recompramos 4,7 millones de dólares de nuestras acciones ordinarias y redujimos el saldo de nuestro préstamo a plazo pendiente de 88 millones de dólares a 78 millones de dólares, lo cual generó efectivo e inversiones al cierre del ejercicio de 129 millones de dólares y un efectivo neto de 51 millones de dólares. También vamos a emitir hoy una previsión para el primer trimestre y todo el ejercicio 2023 en relación con los ingresos, el EBITDA ajustado del ejercicio completo 2023 y ratificamos nuestro compromiso inquebrantable con los objetivos a largo plazo de aumentar el flujo de caja operativo y el crecimiento de los beneficios por acción».

Aspectos financieros destacados del cuarto trimestre de 2022

  • Los ingresos fueron de 108,6 millones de dólares en el cuarto trimestre de 2022, un aumento del 9,4 % en comparación con los 99,3 millones del mismo periodo del ejercicio anterior
  • Los ingresos recurrentes anualizados ascendieron a 420,0 millones de dólares en el cuarto trimestre de 2022, lo que supone un aumento del 6,9 % en comparación con los 392,8 millones de dólares del mismo periodo del ejercicio anterior.
  • Los clientes activos al 31 de diciembre de 2022 fueron 3020, un aumento del 6,0 % en comparación con los 2849 clientes activos al 31 de diciembre de 2021.
  • La tasa de retención de ingresos fue del 92 % tanto para el periodo de 12 meses cerrado el 31 de diciembre de 2022 como para el periodo comparable cerrado el 31 de diciembre de 2021.
  • El margen bruto fue del 64,5 % en el cuarto trimestre de 2022, frente al 65,1 % del mismo periodo del ejercicio anterior.
  • Las pérdidas de explotación del cuarto trimestre de 2022 fueron de 5,6 millones de dólares, frente a los 12,7 millones de dólares en ingresos de explotación del mismo periodo del ejercicio anterior.
  • Los ingresos de explotación sin arreglo a los PCGA (GAAP, en inglés) fueron de 15,0 millones de dólares en el cuarto trimestre de 2022, frente a los 19,4 millones del mismo periodo del ejercicio anterior.
  • Las pérdidas netas del cuarto trimestre de 2022 fueron de 5,3 millones de dólares, frente a los 70,1 millones de dólares de ingresos netos del mismo periodo del ejercicio anterior.
  • El ingreso neto sin arreglo a los PCGA fue de 15,3 millones de dólares en el cuarto trimestre de 2022, frente a los 77,8 millones de dólares del mismo periodo del ejercicio anterior.
  • El EBITDA ajustado del cuarto trimestre de 2022 fue de 18,3 millones de dólares, frente a los 19,3 millones del mismo periodo del ejercicio anterior.
  • El beneficio básico y diluido por acción atribuible a los accionistas ordinarios representó una pérdida neta por acción de 0,06 y 0,06 dólares, respectivamente, en el cuarto trimestre de 2022, frente a un ingreso neto básico y diluido por acción de 0,81 y 0,77 dólares en el mismo periodo del ejercicio anterior.
  • El número de empleados al 31 de diciembre de 2022 fue de 1921, lo que supone un incremento interanual del 15,3 %.
  • El 22 de febrero de 2023 modificamos nuestra línea de crédito para convertir el tipo de interés de referencia del préstamo, pasando del LIBOR al SOFR y para modificar la definición de EBITDA consolidado con el fin de proporcionar una adición de determinados costos y honorarios legales relacionados con el litigio con Oracle.

Aspectos financieros destacados del ejercicio completo 2022

  • Los ingresos ascendieron a 409,7 millones de dólares en 2022, es decir, un aumento del 9,4 % en comparación con los 374,4 millones de dólares de 2021.
  • El margen bruto fue del 62,8 % en 2022, frente al 63,6 % en 2021.
  • Los ingresos de explotación fueron de 8,1 millones de dólares en 2022, frente a los 26,8 millones de dólares de 2021.
  • Los ingresos de explotación sin arreglo a los PCGA fueron de 49,8 millones de dólares en 2022, frente a los 55,0 millones de dólares de 2021.
  • La pérdida neta fue de 2,5 millones de dólares en 2022, frente a un ingreso neto de 75,2 millones de dólares en 2021.
  • El beneficio neto básico y diluido por acción atribuible a los accionistas ordinarios fue una pérdida neta por acción de 0,03 y 0,03 dólares, respectivamente, para 2022, frente a un ingreso neto básico y diluido por acción de 0,54 y 0,51 dólares, respectivamente, para 2021.
  • El ingreso neto no ajustado a los PCGA fue de 39,2 millones de dólares en 2022, frente a los 107,6 millones de dólares de 2021.
  • El EBITDA ajustado fue de 52,3 millones de dólares en 2022, frente a los 55,8 millones de dólares de 2021.

Las conciliaciones de las medidas financieras sin arreglo a los PCGA proporcionadas en este comunicado de prensa con sus medidas financieras según los PCGA más directamente comparables se indican en los cuadros financieros incluidos al final de este comunicado de prensa. La explicación de estas medidas, por qué consideramos que son significativas y cómo se calculan también se incluye en el encabezado «Acerca de las medidas financieras sin arreglo a los PCGA y ciertas métricas clave».

Aspectos operativos destacados del cuarto trimestre de 2022

Perspectivas comerciales

Para el primer trimestre de 2023, la empresa tiene previsto un rango de ingresos de entre 101,0 y 103,0 millones de dólares; para todo el ejercicio 2023, de entre 420,0 y 430,0 millones de dólares y un EBITDA ajustado para todo el ejercicio 2023 de entre 52 y 58 millones de dólares.

Información sobre la conferencia telefónica y las transmisiones web

Rimini Street organizará una conferencia telefónica y una retransmisión por Internet para exponer sobre los resultados del cuarto trimestre de 2022 y seleccionar los comentarios sobre el rendimiento del primer trimestre de 2023 hasta la fecha a las 17:00 horas (horario del este) (a las 14:00 horas, horario del Pacífico) del día 1 de marzo de 2023. Se podrá ver la transmisión en vivo del evento en el sitio de Relaciones con los inversores de Rimini Street: https://investors.riministreet.com. Los participantes pueden acceder a la conferencia telefónica llamando al (888) 999-2501 o al (848) 280-6480. La retransmisión estará disponible durante al menos 90 días a partir de la fecha del evento.

Uso de medidas financieras sin arreglo a los PCGA por parte de la empresa

Este comunicado de prensa contiene ciertas «medidas financieras sin arreglo a los PCGA», las cuales no se elaboran según un conjunto completo de normas o principios contables. Esta información sin arreglo a los PCGA es complementaria y no pretende representar ninguna medida del rendimiento de acuerdo con las divulgaciones requeridas por los principios contables generalmente aceptados de EE. UU., o PCGA. Deben considerarse como un complemento y no como un sustituto ni como medidas superiores a las medidas financieras determinadas de acuerdo con los PCGA. En las tablas financieras en este comunicado de prensa se incluye una conciliación de los resultados según los PCGA con los resultados independientes de estos principios. Se presenta bajo el encabezado «Acerca de las medidas financieras sin arreglo a los PCGA y ciertas métricas clave» una descripción y explicación de nuestras medidas financieras sin arreglo a los PCGA.

Acerca de Rimini Street, Inc.

Rimini Street, Inc. (Nasdaq: RMNI) es proveedor mundial de productos y servicios para software empresarial, además de proveedor líder de soporte externo para los productos de software de Oracle y SAP y socio de Salesforce. La empresa ofrece servicios de soporte y gestión de aplicaciones integrados, de primer nivel y gran capacidad de respuesta que permiten a los licenciatarios de software empresarial ahorrar costos significativos, liberar recursos para la innovación y lograr mejores resultados comerciales. Hasta la fecha, más de 5000 organizaciones de la lista Fortune 500, Fortune Global 100, empresas medianas y del sector público y otras organizaciones de una amplia gama de sectores han confiado en Rimini Street como su proveedor de servicios y productos de software empresarial de aplicaciones de confianza. Para más información http://www.riministreet.com, siga a @riministreet en Twitter y encuentre a Rimini Street en Facebook y LinkedIn.(IR-RMNI)

Declaraciones prospectivas

Algunas declaraciones de este comunicado de prensa no son hechos históricos, sino declaraciones prospectivas para los propósitos de las disposiciones de puerto seguro de la Ley estadounidense de Reforma de Litigios Privados sobre Valores (Private Securities Litigation Reform Act) de 1995. Las declaraciones prospectivas generalmente van acompañadas de palabras como «puede», «debería», «podría», «planea», «prevé», «anticipa», «cree», «considera», «predice», «supone», «parece», «busca», «continúa», «creerá», «podrá», «espera», «planifica» u otras palabras, frases o expresiones similares. Estas declaraciones prospectivas incluyen, entre otras, declaraciones sobre nuestras expectativas de eventos y oportunidades futuros, expansión global y otras iniciativas de crecimiento y nuestras inversiones en dichas iniciativas. Estas declaraciones se basan en diversas suposiciones y en las expectativas actuales de la dirección y no son predicciones del rendimiento real ni son declaraciones de hechos históricos. Estas declaraciones están sujetas a una serie de riesgos e incertidumbres con respecto a los negocios de Rimini Street y los resultados reales pueden diferir sustancialmente. Estos riesgos e incertidumbres incluyen, pero no se limitan a, desarrollos adversos y costos asociados con la defensa de litigios pendientes o cualquier nuevo litigio, cambios en el entorno empresarial en el que opera Rimini Street, incluyendo el impacto de cualquier tendencia económica recesiva y cambios en los tipos de cambio, así como condiciones generales financieras, económicas, regulatorias y políticas que afecten a la industria en la que operamos y a las industrias en las que operan nuestros clientes, la evolución del panorama de gestión y soporte de software empresarial y nuestra capacidad para atraer y retener clientes y penetrar aún más en nuestra base de clientes, competencia significativa en la industria de servicios de soporte de software, la adopción por parte de los clientes de nuestra cartera ampliada de productos y servicios y de los productos y servicios que esperamos introducir, nuestra capacidad para mantener o lograr el crecimiento de los ingresos o la rentabilidad y gestionar nuestro costo de ingresos, las estimaciones de nuestro mercado total accesible y las expectativas de ahorro de los clientes en relación con el uso de otros proveedores, la variabilidad de los plazos en nuestro ciclo de ventas, y los riesgos relacionados con las tasas de retención, la pérdida de uno o más miembros de nuestro equipo directivo, nuestra capacidad para atraer y retener empleados cualificados y personal clave, los retos de gestionar el crecimiento de forma rentable, nuestra necesidad y capacidad para obtener financiación adicional de capital o deuda en condiciones favorables y nuestra capacidad para generar flujos de caja de las operaciones que ayuden a financiar una mayor inversión en nuestro crecimiento, el impacto de las cuestiones ambientales, sociales y de gobierno corporativo (ASG), las acciones en respuesta a cualquier impacto persistente de la pandemia COVID-19 y sus repercusiones económicas, operativas y financieras en nuestro negocio, los riesgos asociados a las operaciones globales, nuestra capacidad para evitar el acceso no autorizado a nuestros sistemas de tecnología de la información y otras amenazas a la seguridad informática, proteger la información confidencial de nuestros empleados y clientes y cumplir la normativa sobre privacidad, nuestra capacidad para mantener un sistema eficaz de control interno sobre la información financiera, nuestra capacidad para mantener, proteger y mejorar nuestra marca y propiedad intelectual, cambios en las leyes y reglamentos, incluidos los cambios en las leyes fiscales o resultados desfavorables de las posiciones fiscales que tomamos, o un fracaso por nuestra parte para establecer reservas fiscales adecuadas, las obligaciones de servicio de la deuda de nuestra línea de crédito y los pactos financieros y operativos sobre nuestro negocio y el riesgo de tipos de interés relacionado, incluida la incertidumbre derivada de la transición al SOFR u otras referencias de tipos de interés, la suficiencia de nuestro efectivo y equivalentes de efectivo para satisfacer nuestras necesidades de liquidez, el importe y el calendario de las recompras, en su caso, en el marco de nuestro programa de recompra de acciones y nuestra capacidad para aumentar el valor para los accionistas a través de dicho programa, la incertidumbre en cuanto al valor a largo plazo de las acciones de Rimini Street, catástrofes que puedan interrumpir nuestro negocio o el de nuestros clientes y aquellos discutidos bajo el título «Factores de Riesgo» en el Informe Anual de Rimini Street en el Formulario 10-K presentado el 1 de marzo de 2023, y según sean actualizados ocasionalmente por los futuros Informes Anuales de Rimini Street en el Formulario 10-K, Informes Trimestrales en el Formulario 10-Q, Informes Actuales en el Formulario 8-K, y otras presentaciones de Rimini Street ante la Comisión de Bolsa y Valores. Además, las declaraciones prospectivas indican las expectativas, planes o previsiones de Rimini Street sobre futuros acontecimientos y puntos de vista a fecha de esta comunicación. Rimini Street prevé que los acontecimientos y desarrollos posteriores harán que cambien las valoraciones de Rimini Street. Sin embargo, aunque Rimini Street puede optar por actualizar estas declaraciones prospectivas en algún momento en el futuro, Rimini Street renuncia específicamente a cualquier obligación de hacerlo, excepto cuando lo exija la ley. Estas declaraciones prospectivas no deben considerarse representativas de las apreciaciones de Rimini Street en ninguna fecha posterior a la fecha de este comunicado.

© 2023 Rimini Street, Inc. Todos los derechos reservados. «Rimini Street» es una marca registrada de Rimini Street, Inc. en Estados Unidos y en otros países y Rimini Street, el logotipo de Rimini Street y sus combinaciones, así como todas las marcas identificadas con TM son marcas comerciales de Rimini Street, Inc. Todas las demás marcas comerciales son propiedad de sus respectivos propietarios y salvo que se indique lo contrario, Rimini Street no reclama ninguna afiliación, respaldo o asociación con ninguno de los titulares de dichas marcas comerciales u otras empresas mencionadas en el presente documento.

RIMINI STREET, INC.

Balances generales consolidados condensados sin auditar

(en miles de dólares estadounidenses, excepto los importes por acción)

 

ACTIVOS

31 de diciembre de

2022

31 de diciembre de

2021

Activos corrientes:

 

 

Efectivo y equivalentes de efectivo

$

109,008

 

$

119,571

 

Efectivo restringido

 

426

 

 

419

 

Cuentas por cobrar, netas de la asignación de $723 y $576, respectivamente

 

116,093

 

 

135,447

 

Costos de contrato diferidos, corrientes

 

17,218

 

 

14,985

 

Inversiones a corto plazo

 

20,115

 

 

 

Gastos prepagados y otros

 

18,846

 

 

16,340

 

Total de activos corrientes

 

281,706

 

 

286,762

 

Activos a largo plazo:

 

 

Propiedad y equipo, neto de depreciación acumulada y amortización de $15.441 y $13.278, respectivamente

 

6,113

 

 

4,435

 

Activos de derecho de uso de arrendamiento operativo

 

7,142

 

 

12,722

 

Costos de contrato diferidos, no corrientes

 

23,508

 

 

21,524

 

Depósitos y otros

 

7,057

 

 

1,786

 

Impuestos sobre la renta diferidos, netos

 

65,515

 

 

64,033

 

Activos totales

$

391,041

 

$

391,262

 

PASIVOS, ACCIONES PREFERENCIALES REEMBOLSABLES Y DÉFICIT DE LOS ACCIONISTAS

Pasivos corrientes:

 

 

Vencimientos corrientes de deuda a largo plazo

$

4,789

 

$

3,664

 

Cuentas por pagar

 

8,040

 

 

5,708

 

Remuneraciones, beneficios y comisiones devengadas

 

37,459

 

 

36,558

 

Otros pasivos devengados

 

32,676

 

 

26,124

 

Pasivos de arrendamiento operativo, corrientes

 

4,223

 

 

4,227

 

Ingresos diferidos, corriente

 

265,840

 

 

253,221

 

Total de pasivos corrientes

 

353,027

 

 

329,502

 

Pasivos a largo plazo:

 

 

Deuda a largo plazo, neto de vencimientos corrientes

 

70,003

 

 

79,655

 

Ingresos diferidos, no corrientes

 

34,081

 

 

47,047

 

Pasivos de arrendamiento operativo, no corrientes

 

9,094

 

 

12,511

 

Otros pasivos a largo plazo

 

2,006

 

 

2,933

 

Pasivos totales

 

468,211

 

 

471,648

 

Déficit de los accionistas:

 

 

Acciones preferenciales por acción de $0,0001 a la par. 99.820 acciones autorizadas (excluyendo

180 acciones preferentes de la Serie A); no se ha designado ninguna otra serie

 

 

 

 

Acciones ordinarias, valor nominal de $0,0001 a la par. 1.000.000 de acciones autorizadas; emitidas y en circulación 88.517 y 87.107 acciones, respectivamente

 

9

 

 

9

 

Capital adicional pagado

 

156,401

 

 

149,234

 

Otra pérdida global acumulada

 

(4,195

)

 

(2,724

)

Déficit acumulado

 

(228,269

)

 

(225,789

)

Acciones de tesorería

 

(1,116

)

 

(1,116

)

Déficit total de los accionistas

 

(77,170

)

 

(80,386

)

Pasivos totales, acciones preferenciales reembolsables y déficit de los accionistas

$

391,041

 

$

391,262

 

RIMINI STREET, INC.

Estados de operaciones consolidados condensados sin auditar

(en miles de dólares estadounidenses, excepto por los importes por acción)

 

 

Trimestre cerrado el

Ejercicio fiscal cerrado el

 

31 de diciembre de

31 de diciembre de

 

2022

2021

2022

2021

Ingresos

$

108,621

 

$

99,279

 

$

409,662

 

$

374,430

 

Costo de los ingresos

 

38,563

 

 

34,657

 

 

152,385

 

 

136,464

 

Beneficio bruto

 

70,058

 

 

64,622

 

 

257,277

 

 

237,966

 

Gastos operativos:

 

 

 

 

Ventas y marketing

 

39,181

 

 

32,429

 

 

143,018

 

 

128,496

 

Generales y administrativos

 

18,100

 

 

15,444

 

 

75,367

 

 

64,172

 

Cargos por deterioro relacionado con activos de derecho de uso operativo

 

3,013

 

 

1,256

 

 

3,013

 

 

1,649

 

Costos de reorganización

 

2,525

 

 

 

 

2,525

 

 

 

Costos de litigio y recuperaciones relacionadas:

 

 

 

 

Gastos por acuerdos en litigios

 

 

 

7,530

 

 

 

 

7,530

 

Honorarios profesionales y otros costos relacionados con litigios

 

12,817

 

 

2,327

 

 

25,654

 

 

16,457

 

Costos y recuperaciones de seguros, netos

 

 

 

(7,111

)

 

(389

)

 

(7,111

)

Costos de litigio y recuperaciones relacionadas, neto

 

12,817

 

 

2,746

 

 

25,265

 

 

16,876

 

Gastos operativos totales

 

75,636

 

 

51,875

 

 

249,188

 

 

211,193

 

Ingresos operativos (pérdida)

 

(5,578

)

 

12,747

 

 

8,089

 

 

26,773

 

Ingresos no operativos y (gastos):

 

 

 

 

Gastos por intereses

 

(1,296

)

 

(812

)

 

(4,271

)

 

(1,550

)

Pérdida por cambio en el valor razonable de los certificados amortizables

 

 

 

(1,160

)

 

 

 

(4,183

)

Otros ingresos (gastos), netos

 

2,684

 

 

(720

)

 

(13

)

 

(1,605

)

Ingresos (pérdidas) antes de impuestos sobre la renta

 

(4,190

)

 

10,055

 

 

3,805

 

 

19,435

 

Impuestos sobre la renta

 

(1,082

)

 

60,002

 

 

(6,285

)

 

55,784

 

Ingresos netos (pérdida)

$

(5,272

)

$

70,057

 

$

(2,480

)

$

75,219

 

 

 

 

 

 

Utilidad neta (pérdida) atribuible a los accionistas ordinarios

$

(5,272

)

$

70,057

 

$

(2,480

)

$

45,197

 

 

 

 

 

 

Beneficios netos (pérdida) por acción atribuibles a los accionistas ordinarios

 

 

 

 

Básicos

$

(0,06

)

$

0,81

 

$

(0,03

)

$

0,54

 

Diluidos

$

(0,06

)

$

0,77

 

$

(0,03

)

$

0,51

 

Promedio ponderado de acciones ordinarias en circulación:

 

 

 

 

Básico

 

88,355

 

 

86,898

 

 

87,672

 

 

84,318

 

Diluido

 

88,355

 

 

90,780

 

 

87,672

 

 

88,970

 

RIMINI STREET, INC.

Conciliaciones de las cifras según los PCGA con las cifras sin arreglo a los PCGA

(en miles de dólares estadounidenses)

 

 

Trimestre cerrado el

Ejercicio fiscal cerrado el

 

31 de diciembre de

31 de diciembre de

 

2022

2021

2022

2021

Conciliación de ingresos operativos sin arreglo a los PCGA:

 

 

 

 

Ingresos operativos (pérdida)

$

(5,578

)

$

12,747

 

$

8,089

 

$

26,773

 

Ajustes sin arreglo a los PCGA:

 

 

 

 

Costos de litigio y recuperaciones relacionadas, neto

 

12,817

 

 

2,746

 

 

25,265

 

 

16,876

 

Gastos de remuneración en acciones

 

2,242

 

 

2,606

 

 

10,895

 

 

9,710

 

Cargos por deterioro relacionado con activos de derecho de uso operativo

 

3,013

 

 

1,256

 

 

3,013

 

 

1,649

 

Costos de reorganización

 

2,525

 

 

 

 

2,525

 

 

 

Ingresos operativos sin arreglo a los PCGA

$

15,019

 

$

19,355

 

$

49,787

 

$

55,008

 

Conciliación de ingresos netos sin arreglo a los PCGA:

 

 

 

 

Ingresos netos (pérdida)

$

(5,272

)

$

70,057

 

$

(2,480

)

$

75,219

 

Ajustes sin arreglo a los PCGA:

 

 

 

 

Costos de litigio y recuperaciones relacionadas, neto

 

12,817

 

 

2,746

 

 

25,265

 

 

16,876

 

Pérdida por cambio en el valor razonable de los certificados amortizables

 

 

 

1,160

 

 

 

 

4,183

 

Gastos de remuneración en acciones

 

2,242

 

 

2,606

 

 

10,895

 

 

9,710

 

Cargos por deterioro relacionado con activos de derecho de uso operativo

 

3,013

 

 

1,256

 

 

3,013

 

 

1,649

 

Costos de reorganización

 

2,525

 

 

 

 

2,525

 

 

 

Ingresos netos sin arreglo a los PCGA

$

15,325

 

$

77,825

 

$

39,218

 

$

107,637

 

Conciliación EBITDA ajustada sin arreglo a los PCGA:

 

 

 

 

Ingresos netos (pérdida)

$

(5,272

)

$

70,057

 

$

(2,480

)

$

75,219

 

Ajustes sin arreglo a los PCGA:

 

 

 

 

Gastos por intereses

 

1,296

 

 

812

 

 

4,271

 

 

1,550

 

Impuestos sobre la renta

 

1,082

 

 

(60,002

)

 

6,285

 

 

(55,784

)

Gastos de depreciación y amortización

 

633

 

 

632

 

 

2,504

 

 

2,404

 

EBITDA

 

(2,261

)

 

11,499

 

 

10,580

 

 

23,389

 

Ajustes sin arreglo a los PCGA:

 

 

 

 

Costos de litigio y recuperaciones relacionadas, neto

 

12,817

 

 

2,746

 

 

25,265

 

 

16,876

 

Pérdida por cambio en el valor razonable de los certificados amortizables

 

 

 

1,160

 

 

 

 

4,183

 

Gastos de remuneración en acciones

 

2,242

 

 

2,606

 

 

10,895

 

 

9,710

 

Cargos por deterioro relacionado con activos de derecho de uso operativo

 

3,013

 

 

1,256

 

 

3,013

 

 

1,649

 

Costos de reorganización

 

2,525

 

 

 

 

2,525

 

 

 

EBITDA ajustado

$

18,336

 

$

19,267

 

$

52,278

 

$

55,807

 

Facturaciones calculadas:

 

 

 

 

Ingresos

$

108,621

 

$

99,279

 

$

409,662

 

$

374,430

 

Ingresos diferidos, corrientes y no corrientes, al final del periodo

 

299,921

 

 

300,268

 

 

299,921

 

 

300,268

 

Ingresos diferidos, corrientes y no corrientes, al inicio del periodo

 

248,187

 

 

243,682

 

 

300,268

 

 

256,933

 

Cambio en los ingresos diferidos

 

51,734

 

 

56,586

 

 

(347

)

 

43,335

 

Facturaciones calculadas

$

160,355

 

$

155,865

 

$

409,315

 

$

417,765

 

Acerca de las medidas financieras sin GAAP y ciertas métricas clave

Para brindarles a los inversores y a otras personas información adicional sobre los resultados de Rimini Street, hemos decidido presentar las siguientes medidas financieras sin arreglo a los PCGA (o sin GAAP) y ciertas métricas clave. A continuación hemos descrito los Clientes activos, los Ingresos recurrentes anualizados y la Tasa de retención de ingresos, cada uno de los cuales es una métrica operativa clave para nuestro negocio. Además, hemos divulgado las siguientes medidas financieras sin arreglo a los PCGA: ingresos de explotación sin arreglo a los PCGA, ingresos netos sin arreglo a los PCGA, EBITDA, EBITDA ajustado y facturación. Rimini Street ha proporcionado en las tablas anteriores una conciliación de cada medida financiera sin arreglo a los PCGA utilizada en este comunicado de resultados con la medida financiera según los PCGA que se le puede comparar más directamente. La conciliación del EBITDA ajustado no está disponible con carácter prospectivo porque la empresa no puede predecir sus ingresos netos con una certeza razonable debido a los efectos de los tipos de cambio de divisas, las provisiones para el impuesto sobre la renta, los tipos de interés futuros de nuestra deuda a tipo variable, el componente no monetario de los gastos de remuneración de los empleados, los cambios en su capital circulante y las necesidades de financiación, y otros elementos similares sin un esfuerzo irrazonable. Del mismo modo, la gran variabilidad de determinadas partidas de gastos nos impide ofrecer una conciliación con las orientaciones sobre margen y gastos seleccionados como porcentaje de los ingresos presentadas en nuestra conferencia telefónica sobre beneficios. Estas partidas, que dependen de varios factores y podrían ser importantes para los resultados de la empresa calculados según los PCGA, son inciertas. Debido a una provisión de valoración para nuestros activos fiscales diferidos, no hubo efectos fiscales asociados con ninguno de nuestros ajustes sin arreglo a los PCGA. Estas medidas financieras sin arreglo a los PCGA también se describen a continuación.

El objetivo principal de utilizar medidas sin GAAP es proporcionar información complementaria que la dirección considere que puede resultar útil para los inversores y permitir a estos evaluar nuestros resultados del mismo modo que lo hace la gerencia. También presentamos las medidas financieras sin GAAP porque creemos que ayudan a los inversores a comparar nuestro rendimiento en los periodos de reporte de forma coherente, así como a comparar nuestros resultados con los resultados de otras empresas, excluyendo elementos que no creemos que sean indicativos de nuestro rendimiento operativo básico. Concretamente, la dirección utiliza estas medidas sin GAAP como medidas del rendimiento operativo; para preparar nuestro presupuesto operativo anual; asignar recursos para mejorar el rendimiento financiero de nuestro negocio; evaluar la eficacia de nuestras estrategias comerciales; para proporcionar coherencia y comparabilidad con el rendimiento financiero pasado; para facilitar una comparación de nuestros resultados con los de otras empresas, muchos de los cuales utilizan medidas financieras similares sin GAAP para complementar sus resultados GAAP y en las comunicaciones con nuestra junta directiva en relación con nuestro rendimiento financiero. Sin embargo, los inversores deben ser conscientes de que no todas las empresas definen estas medidas sin GAAP de forma consistente.

Facturación: representa el cambio en los ingresos diferidos para el periodo actual más los ingresos para el periodo actual.

Cliente activo: entidad distinta que adquiere nuestros servicios para respaldar un producto específico, incluida una empresa, una institución educativa o gubernamental, o una unidad de negocio de una empresa. Por ejemplo, contamos como dos clientes activos independientes cuando proporcionamos soporte para dos productos diferentes a la misma entidad. Consideramos que nuestra capacidad para expandir nuestros clientes activos es un indicador del crecimiento de nuestro negocio, el éxito de nuestras actividades de ventas y mercadotecnia y el valor que nuestros servicios aportan a nuestros clientes.

Ingresos recurrentes anualizados: cantidad de ingresos de suscripción reconocidos durante un trimestre fiscal y multiplicados por cuatro. Esto nos da una indicación de los ingresos que se pueden obtener en el siguiente periodo de 12 meses de nuestra base de clientes existente suponiendo que no se produzcan cancelaciones o cambios de precio durante ese periodo. El ingreso por suscripción excluye cualquier ingreso no recurrente, que hasta la fecha no ha sido significativo.

Tasa de retención de ingresos: es el ingreso por suscripción real (en dólares), reconocido durante un periodo de 12 meses, de los clientes que tenían condición de tales el día anterior al inicio de dicho periodo de 12 meses, dividido por nuestros Ingresos recurrentes anualizados al día anterior al inicio del periodo de 12 meses.

Ingresos operativos sin GAAP: ingresos operativos ajustados de forma tal que incluyen los costos de litigio y recuperaciones relacionadas, gastos netos, gastos de compensación basados en acciones y el cargo por deterioro relacionado con activos de derecho de uso. Las exclusiones se analizan con más detalle a continuación.

Ingresos netos sin GAAP: ingresos netos ajustados de modo tal que se excluyen los costos de los litigios y las recuperaciones relacionadas, netas, la pérdida por el cambio en el valor razonable de las garantías redimibles, los gastos de compensación basados en acciones y el cargo por deterioro relacionado con los activos de derecho de uso operativo. Estas exclusiones se analizan con más detalle a continuación.

Concretamente, la gerencia excluye los siguientes elementos de sus medidas financieras sin GAAP, según corresponda, para los periodos presentados:

Costos de litigios y recuperaciones relacionadas, netos: Costos de litigios y recuperaciones de seguros y recursos relacionados con los costos externos de actividades litigiosas. Estos costos y recuperaciones reflejan los litigios en curso que nos implican y no están relacionados con las operaciones diarias ni con nuestra actividad principal de atender a nuestros clientes.

Pérdida por variación del valor razonable de los certificados amortizables: Hemos excluido las pérdidas sobre los certificados amortizables relacionadas con el cambio en el valor razonable de estos instrumentos, dada la naturaleza financiera de este requisito de valor razonable. No podemos gestionar estos importes como parte de nuestras operaciones comerciales ni los costos son esenciales para atender a nuestros clientes y por eso los hemos excluido.

Gastos de compensación basados en acciones: Nuestra estrategia de compensación incluye el uso de compensación basada en acciones para atraer y retener a los empleados. Esta estrategia tiene como objetivo principal alinear los intereses de los empleados con los de nuestros accionistas y lograr la retención de empleados a largo plazo, en lugar de motivar o recompensar el rendimiento operativo para un periodo en particular. Como resultado, los gastos de compensación basados en acciones varían por motivos que generalmente no están relacionados con las decisiones operativas y el rendimiento en un periodo concreto.

Cargos por deterioro relacionados con los activos de arrendamiento operativo con derecho de uso: Se trata de cargos por deterioro de nuestros activos arrendados para una parte de una de nuestras sucursales, dado que ya no utilizamos el espacio y hemos reconsiderado nuestra pérdida estimada.

Costos de reorganización: Los costos consisten principalmente en las indemnizaciones asociadas al plan de reorganización de la empresa.

EBITDA: ingreso neto ajustado de modo tal que se excluyen los gastos por intereses, gastos por impuesto sobre la renta y gastos por depreciación y amortización.

EBITDA ajustado: excluye los costos de litigio y las recuperaciones relacionadas, netos, pérdidas por el cambio de valor razonable de los certificados amortizables, gastos de remuneración en acciones, el cargo por deterioro relacionado con activos de derecho de uso operativo y los gastos de reorganización, tal como se mencionó arriba.

El texto original en el idioma fuente de este comunicado es la versión oficial autorizada. Las traducciones solo se suministran como adaptación y deben cotejarse con el texto en el idioma fuente, que es la única versión del texto que tendrá un efecto legal.